興證全球基金朱可夫：科技板塊財(cái)報(bào)業(yè)績釋放的關(guān)注度有望提升

中證報(bào)中證網(wǎng)訊（記者 王鶴靜）4月1日晚間，興全合泰、興全合衡三年持有基金經(jīng)理助理朱可夫在中國證券報(bào)“中證點(diǎn)金匯”直播間表示，當(dāng)前機(jī)構(gòu)在TMT的結(jié)構(gòu)性倉位配置較高，短期有一些回調(diào)。如果拆解2024年三季度以來科技行業(yè)的行情因子，一方面是流動性、風(fēng)險(xiǎn)偏好提升；另一方面是科技行業(yè)各類創(chuàng)新層出不窮，讓大家看到了巨大的空間。

在朱可夫看來，這兩者并不是孤立存在的，股票具有較強(qiáng)的反身性，目前為止，他認(rèn)為還沒有看到這輪科技創(chuàng)新帶來的空間到底有多大。中期維度，朱可夫重點(diǎn)關(guān)注兩個(gè)方向：一是財(cái)報(bào)業(yè)績釋放帶來的股票階段性安全邊際的確認(rèn)；二是產(chǎn)業(yè)界AI等技術(shù)應(yīng)用帶來的案例。此前可能市場交易后者較多，這輪由于國內(nèi)資本支出興起，模型智能平權(quán)，前者的關(guān)注度可能會提升。